Simulasi Harga Minyak Indonesia Dengan Export

Berdasarkan data th 2008 kebutuhan minyak di indonesia per hari adalah 1,200,000 barrel/hari. Total Produksi minyak dalam negri 1,000,000 barrel/hari, dari 1,000,000 barrel/hari tsb dijual di dalam negri sebanyak 500,000 barrel dan 500,000 barrel lagi diexport ke luar negri. Dan indonesia mengimport minyak sebayak 700,000 barrel/hari untuk dijual di dalam negri. Saat ini tercatat harga minyak dunia $81.72/barrel dan kurs usd/idr Rp 8,570 dan harga premium yg disubsidi Rp 4,500/liter. Kita bisa liat simulasi laba/rugi penjualan minyak negara per hari pada tabel berikut :


Padan tabel diatas terlihat bahwa harga premium yang bernilai Rp4,500/liter terlihat mahal karna sama saja artinya bahwa pemerintah menjual dengan harga $83.49/barrel sementara harga minyak dunia saat ini $81.72/barrel. Saya tidak mengkritik murah atau mahalnya penjualan ke rakyat, saya cuma menekankan bahwa negara bisa untung sebanyak Rp 206,089,397,820/hari.

Admg - Cotton - Poly

ADMG (http://www.polychemindo.com/main.php ) dan POLY ( http://www.asiapacificfibers.com/about_history.html ) adalah dua saham yg bergerak di sektor Poliuretana. ADMG adalah emiten yang dikenal memproduksi Poliuretana (bahan pembuat textile selain katun).apa itu Poliuretana, bisa dilihat disini http://id.wikipedia.org/wiki/Poliuretana. Poly adalah emiten yang memproduksi textile dan fibre dengan menggunakan bahan yang dibuat oleh ADMG. Jadi ke dua emiten ini saling berkaitan satu sama lain, ADMG sebagai pembuat bahan baku dan POLY sebagai consumennya. kedua emiten ini berkorelasi dgn harga katun. korelasinya adalah, disaat harga katun naik, maka para pemain textile akan beralih ke Poliuretana karena harganya lebih murah ketimbang harga katun sehingga bisa menekan harga produksi. Itulah sekilas tentang ADMG, Katun, dan POLY. Saat ini kita tidak fokus ke perusahaan tapi fokus kepada harga saham kedua emiten tsb dan harga katun.

ADMG


KATUN


POLY


Perhatikan saja arah dari garis yg berwarna biru dan merah pd grafik harga ADMG,KATUN, dan POLY. terlihat bahwa sama-sama memiliki arah yang sama meskipun tidak terlalu mengikuti pergerakan harga katun. seperti gerakan terakhir pd harga katun membuat tertinggi baru sejak 2003 tapi POLY tidak membuat harga tertinggi baru. Saat ini harga katun sudah mengalami penurunan harga, sehingga nantinya juga akan di ikuti oleh ADMG dan POLY. Itulah historis yang bisa dijelaskan berdasarkan data harga.

Kesimpulannya :
Prediksilah harga katun terlebih dahulu, jika harga katun membuat up trend maka admg dan poly jg akan membentuk up trend. jika harga katun membuat down trend maka admg dan poly juga akan membentuk down trend.

Gambaran perputaran Ekonomi

Fundamental Side :


Original Source: Matt Blackman, the EquiTrend Weekly Market Watch


kutipan dari : http://www.fxwords.com/f/fundamental-analysis.html

Teknikal atau psycologi Side :


source : http://wallstcheatsheet.com/

PT Verena Oto Finance Tbk (VRNA.JK)

Pada gambar diatas dapat diliat bahwa setiap VRNA break out dari garis berwarna hijau suka naik dan kenaikan itu tercatat mencapai batas auto reject naiknya.tidak seberapa yg tidak menyentuh batas auto reject naiknya. Hari ini VRNA juga kembali break out dari garis hijau tetapi tidak naik, malah mendapatkan tekanan dari 104 ke 102.lansung diguyur 2 level harga sekaligus yg menandakan tekanan supply sangat kuat.
Dapat dilihat pada gambar berikut :


Gambar diatas merupakan pergerakan harga per 1 menit. Dalam 1 menit harga lansung turun 2 level yang menandakan kuatnya tekanan supply.
Beralih ke fundamental, emiten ini bergerak di sektor finance. laporan keuangannya menunjukan adanya rata-rata pertumbuhan dari tahun ke tahun dengan pertumbuhan sekitar 102%.
DATA ANNUAL DARI REUTERS >>>> ( http://www.reuters.com/finance/stocks/incomeStatement?symbol=VRNA.JK&perType=ANN&stmtType=INC )
DATA INTERM (QUARTER) DARI REUTERS >>>> ( http://www.reuters.com/finance/stocks/incomeStatement?symbol=VRNA.JK&perType=INT&stmtType=INC )
berdasarkan data diatas maka kita asumsikan untuk th 2009 EPS tumbuh sekitar 30% dengan alasan bahwa akumulasi EPS dlm 3 quartal berjumlah sekitar 11.25 sementara EPS th 2008 adalah 15.109, maka untuk quartal 4 EPS gak akan bergerak banyak jd wajar rasanya kita mengasumsikan untuk tahun 2009 EPS nya tumbuh 30% dimana secara rata-rata EPS dlm 5 tahun adalah 102%. berarti eps th 2008 yg 15.109 x 30% maka estimasi EPS 2009 adalah 19.64. Untuk valuasi harga ke depan kita tinggal mengalikannya dengan nilai PER 10x sebab pergerakan nilai PER dari tahun ke tahun (bukan quartal ke quartal) tercatat bergerak sekitar 5x - 10x. jadi hasil valuasinya adalah 19.64 x 10 = 196.42 perak.
nah itu salah satu permainan valuasi fundamental yg simple jd cari pertumbuhan eps dari tahun ke tahun lalu asumsikan pertumbuhan dengan X, nanti tinggal menanbah dan menguranginya saja untuk mencari arah naik maupun turun dari perkiraan EPS.
sesudah ini tinggal swing menggunakan TA, salah satunya untuk VRNA ini dengan membeli saat terjadi break out pd garis hijau untuk bermain cepat atau membelinya saat menyentuh moving average 120 hari, sebab harga saham vrna suka menjadikan moving average 120 hari sebagai supportnya.

Flash Back Oil indonesia

gambar ini mengingatkan kita pada keputusan pemerintah untuk menaikkan harga minyak th 2008 dgn alasan harga minyak dunia yg tinggi tapi setelah pemerintah menaikkan harga minyak , harga minyak mentah dunia malah turun. gambar ini saya copy paste punya orang lain.
source : http://ekonomiorangwarasdaninvestasi.blogspot.com

The Commitment of Traders (COT)

Commitment of trader terdiri dari tiga bagian, yaitu:
1. The Commercial Traders (i.e. Farmers, Hedgers, Producers, and Factories)
2. The Large Speculators/large traders(i.e. Banks and Large Financial Money Managers)
3. The Small Speculators (i.e. You and me)
indikator ini bisa memberikan petunjuk, siapa yang membeli dan siapa yang menjual.

Contoh, Gold

lihat kotak paling bawah dari gambar diatas, ini lah indikator COT
cara membacanya adalah jika garis mana saja yang ada dalam kotak COT berada dibawah NOL (0) artinya mereka sedang dalam posisi jual dan jika berada diatas 0 artinya mereka sedang dalam posisi beli.
pada cot emas diatas dapat kita lihat bahwa commercial (garis biru) sedang dalam posisi jual yg sangat besar sejak tahun 2000 dan trend dari garis commercial terus menurun atau menjauhi nol. imbasnya pada harga adalah harga naik. disebabkan barang berpindah pada large trader (garis hijau), permintaan dari large trader membuat harga menjadi naik.
berdasarkan gambar diatas bisa kita ambil sebuah kesimpulan analisa bahwa jika garis commercial memiliki trend naik atau mendekati atau berada diatas nol, maka kita harus siap2 ambil posisi beli, atau dgn istilah "its time to buy". ini baru sekadar timing saja. untuk memutuskan diharga berapa kita membeli, barulah kita menggunakan teknikal analisis.
ini beberapa gambar lainnya:
oil


index us dollar


dari ketiga gambar diatas dapat disimpulkan bahwa commercial sedang membangun kekuatan posisi beli pada index US dollar dan large trader sedang dalam posisi jual. take ur potition in US dollar index after large trader line above the zero, yang nantinya bisa menyebapkan gold dan oil sebentar lagi akan jatuh.

Money Supply

Dalam dunia moneter, khususnya Money Supply (Persediaan uang/JUB/Jumlah Uang Beredar), kita mengenal terdapat istilah M0, M1, M2, dan M3. Agar kita memahami makna dari grafik diatas, mari sedikit kita review tentang makna M0-M4 tersebut:
1.M0, yaitu definisi suplai uang secara sempit. M0 hanya terdiri dari uang kartal, yaitu uang kertas dan logam yang kita pegang sehari-hari.
2.M1, yaitu M0 ditambah dengan demand deposit (dd). Dd adalah tabungan yang kita miliki di bank, yang dapat dicairkan sewaktu-waktu apabila dibutuhkan. M1 ini merupakan perhitungan jumlah uang yang beredar yang sangat likuid.
3.M2, yaitu M1 ditambah dengan time deposit (td). Td adalah tabungan, deposito, dan sejenisnya, yang memiliki waktu jatuh tempo atau tidak dapat dicairkan sewaktu-waktu dibutuhkan.
4.M3, yaitu M2 ditambah dengan deposito jangka panjang, Ini meliputi dana-dana institusional yang ada dipasar uang.

Skema Investasi yg ada didunia

Elliot Wave Model

Tipuan Demand and supply pd tools penyedia run trade

Jumat, 23 Oktober 2009 dipostingkan demand and supply pd tools penyedia run trade. Pada postingan tsb kita bisa melihat bagaimana deman dan supply bekerja pada pasar modal dengan baik. Kemaren ini saya menemukan sebuah video dari youtube yg di upload oleh seseorang yg bernama deanearwicker, beliau mengupload video bagaimana tipuan demand dan supply pd saham RBMS. Tanpa dijelaskan pun, pd video tsb sudah bisa kita pelajari dengan mudah bagaimana tipuan demi tipuan permintaan terhadap barang. Terlihat perbedaan pada antrian barang per harga deman dan supply yang saya postingkan pd Jumat, 23 Oktober 2009, yang berjudul demand and supply pd tools penyedia run trade.
INI VIDEONYA